一句话商业模式：高端医学影像设备龙头，覆盖CT、MR、PET-CT及放疗设备全线。
护城河评估：高端影像整机技术、装机保有量带来的售后粘性与国产替代地位构成宽护城河。
管理层长期专注主业，研发投入高但资本配置理性，海外拓展有序。
PE约四十七倍、PB约三点八倍、总市值约八百三十二亿，现金充裕负债低。
毛利率较高、装机带动服务收入增长，盈利质量优于多数器械同行。
PE处上市以来中低位、PB合理，对应行业龙头尚属合理区间。
龙头地位与低负债提供缓冲，估值已消化部分高增长预期。
| 维度 | 权重 | 估分 | 评价 |
|---|---|---|---|
| 业务值 | 10% | 82 | 良好 |
| 护城河 | 20% | 85 | 良好 |
| 财务值 | 20% | 80 | 良好 |
| 盈利力 | 15% | 78 | 良好 |
| 管理层 | 15% | 78 | 良好 |
| 安全值 | 20% | 27 | 偏弱 |
| 综合分 | 100% | 70.0 | 普通 |